从10月9日开始，股份制商业银行已经闻风而动，陆续把理财产品的门槛从原来的最低5万元降到了1万元。
　　国庆长假前的9月28日，《商业银行理财业务监督管理办法》正式落地，要求“商业银行发行公募理财产品，单一投资者销售起点金额不得低于1万元人民币”。
　　理财市场新变革开始。市场反应是什么呢？

投资者尚未有反应

　　记者这几天跑了省城多家银行，发现也许是长假冲淡了理财理念，也许是股市大跌引起的注意力不在理财产品上，很多投资者还没反应过来呢。
　　10月11日早晨，在建行亲贤北街支行，赶早办业务的投资者对门槛下降还不清楚。当他们弄清楚后，在高管局工作的小伙子说：这样以后我们年轻人也可以买理财产品了。
　　光大漪汾街支行分管零售业务的副行长曹蕾说，光大银行是10月10日降低理财门槛的。因为时间段短，客户反应还没有体现出来。他们有6种产品已经是1万元起售了。
　　邮储银行山西省分行个人金融部业务经理张桢旗告诉记者，以前购买理财产品最低要五万元才能起购，购买资金占家庭可支配资产的比例高，导致对产品的期限关注度过高，有些可能长期不用的钱也不太敢购买较长期限的理财产品，坐失资产配置的良机。
　　他给记者算了一笔账：以过去一年的时间里的一万元为例，客户如果在邮储银行存定期到期可得利息195元，如果配置成他们的理财产品则收益可达到400至600元左右，翻了有一倍多。

银行抢推万元产品

　　记者采访发现，虽然新规在9月28日实施，又过了一个国庆长假，但是银行的万元理财产品已经纷纷推出了。
　　兴业银行太原分行有关人士告诉记者，他们从10月9日下调理财产品门槛。工作人员们已经采用多种方式通知了自己的客户。“添利1号”是兼顾流动性和收益性的好选择，客户比较青睐。
　　华夏银行太原分行客户经理龙渊说，华夏银行迅速反应，10月10日下调部分理财产品销售起点金额至1万元。购买理财产品门槛的降低使得理财产品更亲民，更接地气，有助于银行理财更加普惠化，覆盖更广大的普通人群。
　　浦发银行太原迎泽支行贵宾理财经理李思悦说，浦发银行是10月9日调整理财产品起点金额的，8号大家接到通知就告知了各种朋友圈。目前到银行咨询的客户也有，但是中年人不太多，反而年轻人多。小李说，她梳理了一下，有18种产品是1万元起售。
　　记者粗略数了一下，几乎所有的银行新推出的理财产品的门槛都下降了，国庆节前已经发售还在资金募集期的产品维持原来的5万元起点。在新产品推出方面，股份制商业银行推出新产品的步伐较快，国有商业银行步子略慢。但是，也都在准备工作，很快就推出。

门槛降了风险不降

　　记者在采访中了解到，银行理财产品门槛下降不等于风险也下降。
　　渤海银行太原分行高级客户经理侯德明说，门槛降低后，对于个人投资当然是好事，可以提高资金的利用率，投资收益增加。对于银行来说，低成本的活期储蓄存款会下降。需要注意的是，预期最高收益并没有随着理财起点的降低而降低。短期来说可能会使银行的储蓄存款规模产生一定的影响，长期来看必然使得市场资金回流银行成为趋势。
　　兴业银行太原分行的相关人士表示：今年以来，银行理财产品收益率已是连续下降，国庆长假前更是创下近一年以来的新低。一般来说，在降准启动3个月之后的银行理财收益率会出现显著下降，1年平均降幅在1%左右。他建议投资者配置一些期限较长的理财产品，提前锁定收益。
　　光大银行的曹蕾和浦发银行的李思悦一致认为，购买理财产品还是要看投资者的承受风险能力。不管起步金额是多少，风险是一样的。资金少的人，更要注意防范风险。
　　华夏银行太原分行客户经理龙渊强调：投资者一定要合理配置金融资产，不要因为理财门槛的降低就将所有的流动资金全部配置到理财上。同时，要多注意产品的投资范围、投资标的等信息。
　　邮储银行山西省分行个人金融部张桢旗建议：对于刚毕业的大学生，可以从基金定期定额投资开始，强制存钱的同时还可以通过长期投资资本市场获得平均收益。对于上班族来说，要站在家庭资产配置的角度，对金融资产进行短期、中期和长期的资产配置。老年客户购买理财产品的资金是自己一辈子的积蓄，要特别注意安全性，可以适当购买产品风险等级PR2以下的理财产品，同时注意理财产品与储蓄、国债产品的期限合理搭配。

本报记者 崔晓农