——专访山西财经大学晋商研究院博士梁娜

　　在商场随手掏出信用卡刷卡，在网购时习惯用“花呗”付款，这些场景已经在日常消费中变得越来越日常化。分期消费，已然成为现代人主要的消费方式之一。
　　为此，记者专访了山西财经大学晋商研究院梁娜博士，请她解读“分期消费”火热现象背后的市场经济规律及存在的风险。
　　记者：据天猫“双11”商家端报告显示，今年“双11”线上800万件商品开通花呗分期免息以吸引消费者。而乐信旗下分期乐商城通过“分期会场”再次刷新多项纪录：“双11”当天凌晨，分期乐商城不到10分钟交易额破亿元。请您通过专业角度，解读一下这样的市场现状。
　　梁娜：分期电商是电商模式中衍生出的一种新模式。
　　中国网民数量的不断增长，互联网渗透率的不断提高，中国在线消费金融规模也逐渐扩大，蕴含的市场机会也逐渐增多，电商分期平台的用户数量也就逐渐增多。
　　随着消费者消费观念的转变，消费者更愿意透支未来的收入来满足当下生活的需求，对高质量商品需求的增加，导致用户选择分期消费的意愿愈发强烈。消费者的购物需求已经不满足于基本生活需要，而是向追求生活品质的商品和服务升级。分期电商的兴起反映出国人消费形态的升级。
　　随着分期电商用户规模的不断扩张以及国家政策的从严监管，促使金融结构和分期电商之间的分工更明确：金融机构成为消费者征信、消费场景风险控制的主要承担者，而分期电商平台将成为连接消费者和金融机构的平台，落实普惠金融，可以简单地将其理解为一种小额信贷关系。
　　记者：随着政策体系不断完善，消费金融市场规模快速增长。能否说“分期消费”的热潮，有力地促进了消费升级，为什么？
　　梁娜：分期消费可以说涉及了“经济增长的三驾马车”中的个人消费市场。
　　就单个人而言，现在有1万，可能原来只能购买一件大件商品，但实际上你需要2件或者2件以上急需使用的商品，现在因为提供了分期消费，你可以趁“双11”的活动价，又可以分期还款，而马上购买你所需要的商品。对于商家而言，它是愿意的，因为在某种意义上，你选择的是一种赊购行为，你还钱的时候是要给利息的。
　　著名经济学家陈志武曾指出，金融市场和金融产品的作用，就是帮助人们把“现在的需求”和“未来的钱”之间的矛盾协调好，让人提前占有各项社会资源，更好地实现资源的跨期配置。高知高薪人群的负债比例会更高，负债督促着年轻人更有动力工作和奋斗，这也和“奋斗本身也是一种幸福”相吻合，让年轻人提早享受汽车使用体验，奋斗拼搏，为美好生活而努力。
　　记者：根据有关调查显示，在18岁-34岁职场年轻人中，使用过分期消费的比例高达49.82%。而在22岁-25岁的调查对象中，有55.94%的人会选择使用分期消费，远高于其他年龄的消费倾向。这是否意味着，消费金融对年轻人的影响会比对其他阶段的人更大，为什么？
　　梁娜：首先，是消费观念的改变。18岁-34岁之间要么是在校大学生，要么是刚进入职场工作的年轻人，要么就是还在还房贷、孩子还小的三口之家，无论是有工作还是没工作的，这个群体中大部分人的消费能力还是相对有限或者紧张的。而且社会环境的影响使得生活成本还是很高的。举例：除去一些刚性需求，现在年轻人越来越渴望奢侈品，哪怕只是一两件。分期消费就为这个群体拥有这样的东西提供了一个可以拥有的机会。
　　所以这个群体和我们认知的过去50岁以上的人对消费的认知是不一样的。传统方式都是攒够钱，留下有余再去购买。他们的方式是留下有余的，合理选择分期支付的费用。只要不是盲目购买，对于市场上商品的流通是有一定好处的，但一定要注意的是要理性选择。
　　其次，关注大学生的分期消费群体，他们的方式主要是用使用下个月的生活费来填补。一定程度上可以缓解当前经济压力，超前消费在满足大学生消费需求的同时，也容易带来一些影响。数据显示，有79.7%的学生认为，超前消费“容易养成不正确的消费观念，造成浪费”。其次是“增加个人及家庭负担”和“无法还款，产生信用危机”。
　　我在高校工作，给学生上课的时候就常和他们讲：一思该商品是否确有必要购买，二思接下来的生活会不会受此影响，三思是否有把握尽快还上这笔钱。
　　记者：分期消费能缓解资金压力，事实上，它真的划算吗？是否存在风险？
　　梁娜：我也上网查看了一些数据，有些商品在分期付款的时候，收取的手续费换算成年化利率，有的甚至能达到10%以上或者更多。
　　这个量就相当可观了，任何人在选择的时候都应该注意：一是这样的手续费真的合算吗？真的不会增加你的生活成本吗？二是对于一些缺乏自制力的人，会不会产生非理性的消费，从而产生不良信用？要知道分期消费违约后，违约者的征信记录会受影响，可能被纳入失信黑名单，影响交通出行和住房贷款。有些平台为了收钱，甚至严重扰乱违约者的工作和生活，建议消费者选择分期时应认真考虑消费需求和资金状况，理性消费、安全消费。
　　记者：电商的分期消费（比如花呗）跟银行的分期消费（比如信用卡）有什么不同？
　　梁娜：第一，申请的门槛不同。花呗门槛低，但是我看见手机里显示的临时额度还是蛮高的。信用卡门槛高，对于不同收入群体的使用额度是不同的。
　　第二，征信系统不同。花呗没有对接征信系统，而是结合风控管理模型通过大数据计算来开通你能得到的额度，而信用卡是对接中国人民银行的征信系统，逾期不还会有不良信息，会影响一系列问题。所以征信系统不一样，导致消费平台不同了，花呗只能和支付宝平台的合作方合作，但是信用卡在中国任何地方只要是可以使用信用卡的地方都能用。
　　第三，花呗不需要手续费，信用卡要交一定的管理费或者年费，也有通过一定交易量来免除管理费。所以两者的免息程度不同，前者是41天，后者是60天。而且还款利息，如果选择账单分期，多数银行分期费用比花呗低。但是如果选择最低还款，那花呗最低还款计算的是未还款的利息，这比银行计算全额的利息要划算。

本报记者 王佳